BorsadelCredito.it lancia Colombo il primo fondo di credito in Italia a supporto delle PMI e della microimpresa attraverso il marketplace lending.
Il fondo ha un target return superiore al 5% grazie a un’elevata diversificazione (concentrazione al limite dell’1%. Colombo è gestito da BorsadelCredito.it attraverso ART SGR SpA; la banca depositaria è Caceis Bank. Sono previsti vari closing per i primi due anni e il calcolo del NAV due volte l’anno. Le quote minime di investimento variano tra € 500.000 e €2.500.000 a seconda delle classi di investimento. Pilastro dell’asset allocation del fondo sarà la diversificazione di portafoglio in termini di geografia, settore aziendale e grado di rischio. Il paniere sarà costruito con finanziamenti ammortizzabili da 12 a 60 mesi con rate mensili e un importo medio di 100mila euro, ciascuno con un peso non superiore all’1%. Infine, il Fondo Centrale di Garanzia (FdG) coprirà eventuali perdite fino all’80%. FdG rappresenta la più importante e longeva forma di garanzia attualmente disponibile sul mercato, dove c’è lo Stato come ultima istanza nel caso di necessità di intervento.
L’obiettivo di rendimento è del 5,5%, tassazione esclusa.
Colombo offre ritorni elevati, rischio contenuto e decorrelazione totale rispetto al mercato. Per l’Italia si tratta di una novità assoluta: è infatti il primo prodotto con sottostante il marketplace lending, i prestiti diretti alle piccole e medie imprese. Ovvero un’asset class particolarmente interessante, sia perché il nostro Paese vanta una solida industria produttiva, tra le prime 5 al mondo e seconda in Europa, altamente diversificata in termini di settore e unità di mercato, sia perché le PMI e micro-imprese italiane, che rappresentano il 99,4% dell’economia nazionale, per due terzi sono di qualità “Investment Grade”. Il mercato potenziale del prestito alle nostre piccole imprese vale circa 50 miliardi di euro, secondo le rilevazioni di Kpmg, mentre il marketplace lending ha una dimensione di 85 milioni anche se cresce in maniera esponenziale. Da oggi grazie all’iniziativa di BorsadelCredito.it questo mercato sarà aperto anche agli investitori professionali.
La nascita di Colombo si inserisce in uno scenario in cui l’economia reale è protagonista grazie al successo dei PIR, i Piani Individuali di Risparmio, le cui proiezioni basate sui primi mesi di vita mostrano una raccolta di 10 miliardi solo nel 2017, ma che non vanno a includere in alcun modo il tessuto delle PMI non quotate – come invece accade all’estero. Fondi dedicati al marketplace lending esistono già in Francia e Gran Bretagna, dove le due principali piattaforme hanno i loro fondi captive. E oltremanica questi fondi sono inseriti nel progetto degli Ifisa (i PIR britannici), che hanno visto 2000 nuovi conti aperti per 17 milioni di sterline a partire dal lancio nell’aprile 2016.
Scheda tecnica
Obiettivo di investimento: 5,5% al lordo delle tasse
Categoria Assogestioni: fondo chiuso alternativo
Gestore: BorsadelCredito.it
Data di lancio: 17 ottobre 2017
Data inizio collocamento in Italia: 17 ottobre 2017
Valuta di denominazione: euro
Importo minimo di sottoscrizione: 500.00 – 2.500.000
Classi di azioni: A – B
Commissione di gestione: 1%, 1,25%
Commissioni di performance: 20% dell’extra-rendimento sopra il tasso del 5% (alla liquidazione)
BorsadelCredito.it è il primo operatore italiano di peer to peer lending per le PMI.
Specializzata nel credito alle micro, piccole e medie imprese, BorsadelCredito.it vanta oggi più di 15.000 imprese clienti provenienti da tutta Italia, oltre 2000 prestatori e oltre 15 milioni di euro finanziati. La start-up fintech è nata nell’ottobre 2013 come piattaforma digitale di brokeraggio per il credito alle aziende, aprendo nel settembre 2015 il canale del P2P lending come primo operatore per le aziende in Italia, in qualità di Istituto di pagamento autorizzato da Banca d’Italia. BorsadelCredito.it è gestita da un gruppo societario, la cui Holding è la Business Innovation Lab S.p.A., che controlla al 100% altre due società: Mo.Net S.p.a. con socio unico (società iscritta all’albo degli istituti di pagamento ex art. 114 septies del T.U.B con il codice 36058.6), la società del gruppo autorizzata a svolgere i servizi di social lending, attraverso cui gli utenti possono prestarsi il denaro e restituirlo a rate.
